5.15-5.19新三板市场行情回顾

朱雀视点

本周（5.15-5.19）做市指数连续6周下跌，周四一度跌至1082.38点，进一步靠近历史低点1073点，再创年内新低。本周三股转发布《关于做好2017年挂牌公司层级调整相关工作的通知》，周日（5月21日）公布了创新层初选名单，共有1329家企业入围，其中619家创新层企业保层成功，710家基础层企业成功冲入创新层。由于创新层在政策上的区别度较低，创新层公司调整后，预计对市场的影响弱于2016年创新层刚推出的时间段，层级因素在对公司的投资层面的影响力在下降。

指数

本周（5.15-5.19）新三板成指（899001）收于1223.25点，累计下跌0.65%；三板做市（899002）收于1087.57点，累计下跌0.32%，连续六周下跌。

交易量

本周（5.15-5.19）成交较上周有所萎缩。三板市场累计成交数量8.33亿股，成交额45.96亿元，分别较上周下滑7.44%/下滑18.53%。

其中，做市转让成交3.33亿股，成交额15.88亿元，分别较上周上升1.22%/下滑12.12%；协议转让成交4.99亿股，成交额30.08亿元，分别较上周下滑12.61%/下滑21.54%。

创新层累计成交2.34亿股，成交额20.89亿元，分别较上周下滑32.56%/下滑39.76%； 基础层累计成交5.99亿股，成交额25.07亿元，分别较上周上升8.32%/上升15.42%。

个股方面，东海证券（成交3.62亿元，协议转让）、联讯证券（成交1.47亿元，做市转让）、合全药业（成交1.14亿元，协议转让）、安达科技（成交0.91亿元，做市转让）、新安金融（成交0.89亿元，协议转让）等票成交额位居前五。

融资

新增预案：本周（5.15-5.19）共计47家企业发布定增预案（较上周50家下滑），计划增发4.84亿股（较上周3.81亿股上升），预计融资29.50亿元（较上周32.25亿元下滑）。

实施完成：本周（5.15-5.19）共计68家企业实施完成定增（较上周119家下滑），完成增发3.27亿股（较上周11.92亿股下滑），完成融资17.34亿元（较上周94.72亿元下滑）。（数据来源：wind）

做市

本周（5.15-5.19）共计5家企业公告协议转做市，分别为骅盛车电、美的物业、弗尔赛、万齐农业、西谷数字。

本周（5.15-5.19）共计6家企业公告做市转协议，分别为三联泵业、鄂信钻石、高和智能、广电计量、熵能新材、益盟股份。

截至2017年5月19日，做市企业共计1573家，较上周减少1家。（数据来源：股转系统）

挂牌

本周（5.15-5.19）期间新增挂牌52家企业，其中中天集团（10.51亿）、安泰医药（4.32亿）、金百万（3.24亿）收入规模居前；纵横生态（0.55亿）、华菱电子（0.37亿）、金百万（0.36亿）等利润居前。

截至2017年5月19日，挂牌公司数目增至11215家（较上周新挂牌52家，退市4家）。其中，创新层企业940家，基础层企业10275家（较上周新增挂牌48家，退市4家）；做市转让企业1573家（较上周减少1家），协议转让企业9642家（较上周新增49家）。

重要事件回顾

新三板初次调层结果：619家创新层老兵 710家新秀

5月21日，全国股转公司公布了创新层初选名单，共有1329家企业入围。占挂牌企业总数11215家的11.85%。其中，原940家创新层企业中有619家创新层企业保层成功，710家基础层企业成功冲入创新层。（来源：挖贝网）

创新层大调整正式启动，挂牌企业需主动报名

新三板在线讯 2017年5月17日下午16时左右，股转系统公司业务部突然向各家挂牌公司和券商发布《关于做好2017年挂牌公司层级调整相关工作的通知》。通知要求，挂牌企业在5月17日至19日在股转系统的分层支持平台填报相关数据。至此，实施一年的创新层机制，迎来了大调整窗口。有意思的是，之前困扰挂牌企业的“合格投资者不少于50人，最近60个可转让日实际成交天数占比不低于50%”的要求，在此次上报要求中并没有提及。（来源：新三板在线）

新三板信披监管趋严，股转屡发年报问询函

年报披露完毕并不代表高枕无忧，部分新三板挂牌公司陆续收到全国股转公司的问询函，截至目前，今年来已有44家新三板企业被要求亮“底牌”，问询次数超去年总和。具体来看，问询内容多集中在持续经营能力、财务数据真实性、日常经营中的关联交易、业绩分析的合理性、信息披露问题的一致性和会计变更等方面。与此同时，还有约500家企业因审计问题或拟IPO等各种理由未披露2016年度财务报告。（来源：证券时报）